自管养老金的钱什么时候能拿出来：年龄到了只是一半，另一半 ATO 叫「释放条件」

「我今年满 60 了，自管养老金里的钱能取了吧？」

这是我们在墨尔本和布里斯班最常被问到的一句话。答案通常是「还不一定」，因为 ATO 把这件事拆成了两个条件：你到了保留年龄（保留年齡），以及你满足了一个「释放条件」（condition of release，繁体作釋放條件）。两个都成立，钱才能合法离开基金。

年龄那一半，现在几乎人人都清楚。被漏掉的是第二半。而在自管养老金（自管養老金，SMSF）里漏掉它的代价，比在行业基金或零售基金里大得多——那边有基金管理人替你把关，你按不动那个按钮；自管养老金的按钮就在受托人手上，而受托人就是你自己。

一、把两件事分开：年龄，和释放条件

先看 ATO 的原话。要合法从养老金里取钱，下面四种情况满足任何一种即可：

• 你年满 65 岁，即使还在工作；
• 你达到保留年龄，并且退休；
• 你达到保留年龄，继续工作，并启动一个过渡到退休收入流（transition to retirement income stream，简称 TTR）；
• 你符合某项提前领取的条件（医疗、恻隐理由、严重经济困难等）。

（来源：ATO《When you can withdraw your super》，页面更新于 2026 年 7 月 10 日）

注意第二条和第三条：光是年龄到了，不构成任何一条。年龄要跟「退休」或者「启动 TTR」配成一对，才是一个完整的释放条件。这就是很多人误判的地方。

二、保留年龄：今天基本只剩一个数字

保留年龄按出生日期定，ATO 的表是这样：

（来源同上，ATO《When you can withdraw your super》，2026 年 7 月 10 日更新）

把这张表放到今天看，结论很短：如果你的保留年龄不是 60，那你早就过了。1964 年 6 月 30 日之前出生的人，今天都已经 62 岁以上，保留年龄 55 到 59 全部达成。所以现在要盯的数字只有一个，就是 60。

另外 ATO 特别提醒一句：保留年龄不等于领取养老金（age pension）的年龄，那是 Services Australia 管的另一套规则，别混在一起算。

三、ATO 说的「退休」，和你以为的可能不一样

这是整篇里最值得停下来看的一段。ATO 对「退休」有明确定义，而且分两种情形：

（来源：ATO《When you can withdraw your super》，2026 年 7 月 10 日更新）

两个实际后果值得记住：

第一，60 岁之后换工作、结束一份合同、把生意卖掉，这些动作本身就可能触发释放条件，不需要你从此不再工作。很多人以为「退休」要一辈子不上班，因此白白多等了几年。

第二，60 岁之前那一档要求「基金确信你无意再就业」。在自管养老金里，那个「基金」就是受托人，也就是你自己。你要给自己签一份意向声明，并留下记录——这份记录将来是审计师和 ATO 会看的东西。这不是形式主义，是受托人的举证责任。

四、拿的方式：一次性取走，还是转成养老金流

满足释放条件之后，通常有三种选择：一次性提取（lump sum）、养老金收入流（income stream），或者两者组合。这两种的差别不只是「一次拿完还是慢慢拿」：

（来源：ATO《Retirement withdrawal – lump sum or income stream》，页面更新于 2026 年 3 月 31 日）

「领取阶段账户里的投资收益不征税」这一条，就是不少人搜的「SMSF 的税收优惠是什么」的核心答案之一。但它配着一个上限：自 2026 年 7 月 1 日起，通用转移余额上限为 210 万澳元。第一次启动领取阶段收入流时，你的个人上限就等于当时的通用上限；这个上限按消费者物价指数、以 10 万澳元为一档递增。超过个人上限，要把超出部分退出领取阶段，并缴纳超额转移余额税。（来源同上）

还有一个容易踩的时点问题：收入流一旦开始，就不能再往里加钱。所以所有供款和转入要在启动之前完成。（来源同上）

五、拿出来要交多少税

按 ATO 的预扣税表（Schedule 12，2026 年 6 月 17 日发布，适用于 2026 年 7 月 1 日起的付款）：

（来源：ATO《Schedule 12 – Tax table for superannuation lump sums》，2026 年 6 月 17 日发布。2026–27 财年的 untaxed plan cap 为 1,935,000 澳元。）

对绝大多数华人成员，实际情况是这一行：60 岁及以上，已课税部分的一次性提取，预扣为零。大部分自管养老金的余额都属于「已课税部分」，因为供款进来时已经在基金里缴过税。至于未课税部分，主要出现在某些公共部门的定额福利计划里，普通 SMSF 少见。

六、没满足条件就把钱拿走了，会怎么样

先说成员这一端。ATO 的规定是：你非法取出的金额，会计入当年税表的收入——即使你把钱退回基金也一样计。由此可能产生额外的所得税、短缴罚款和利息。而且这笔钱退不回去：任何把它放回基金的尝试，都会被视为一笔新的供款。如果为此向 ATO 或基金提供了虚假文件，还要另外承担虚假与误导性陈述的罚则。（来源：ATO《Illegal early access to super》，页面更新于 2025 年 4 月 15 日）

再说受托人这一端，这是自管养老金独有的一层：

如果你是 SMSF 受托人，把款项发放给未满足释放条件的成员，你可能被处以行政罚款，也可能被取消受托人资格。一旦被取消资格：你不能再担任任何 SMSF 的受托人，并且这项信息会作为可备案文书公布在联邦立法登记册（Federal Register of Legislation）上，也就是进入公开记录。

（来源同上，ATO《Illegal early access to super》，2025 年 4 月 15 日更新）

ATO 同时设有被取消资格受托人登记册（Disqualified Trustees Register），任何人都可以查某个人是否曾被取消资格。对做生意的人来说，这是一条会跟着名字走的公开记录。

七、为什么自管养老金要多想一步

在行业基金或零售基金里，取钱这个动作是由基金管理人执行的，他们会先核对你的释放条件。判断错了，责任主要在机构那边。

自管养老金没有这一层。成员和受托人是同一批人，钱在基金自己的银行账户里，转账的权限也在自己手上。「先把钱挪出来周转一下，年底再补回去」这种想法，在自管养老金里技术上做得到——而这恰恰是 ATO 盯得最紧的场景。做得到不等于合法，且如前所述，补回去在税法上并不成立。

所以在按下转账之前，值得先把三件事写下来：你满足的是哪一条释放条件、依据是什么、证据留在哪里。这三行字，就是将来审计师问你时的答案。

常见问题

我 60 岁了，但还在上班，能取吗？

要看情况。单是满 60 不构成释放条件。如果你在 60 岁或以后停止过一段受薪工作（换工作、结束合同、卖掉生意都算），就已经满足了「退休」这一条，此时并不需要证明你不再工作。如果你从没停止过工作，那就只能走 TTR（过渡到退休收入流）这条路，它允许你在继续工作的同时按收入流领取；或者等到 65 岁——满 65 岁本身就是一个释放条件，即使还在全职工作。来源：ATO《When you can withdraw your super》，2026 年 7 月 10 日更新。

设了自管养老金，是不是就能提前动用里面的钱？

不是。释放条件对所有养老金基金一视同仁，自管养老金没有额外通道。区别只在于自管养老金的转账按钮在受托人手上，而受托人就是成员自己，所以违规的门槛在操作上更低、后果却更重：成员端该笔金额计入当年收入且退不回基金，受托人端可能被处行政罚款并被取消资格，取消资格会进入公开记录。来源：ATO《Illegal early access to super》，2025 年 4 月 15 日更新。

转成养老金流之后，基金里的投资收益还要交税吗？

转入领取阶段账户的那部分，账户内的投资收益不征税。但能转进免税领取阶段的总额有上限，叫转移余额上限；自 2026 年 7 月 1 日起，通用转移余额上限为 210 万澳元，第一次启动领取阶段收入流时，个人上限等于当时的通用上限。超出个人上限的部分要退出领取阶段并缴纳超额转移余额税。另外，收入流一旦开始就不能再往里加钱，所有供款和转入必须在启动之前完成。来源：ATO《Retirement withdrawal – lump sum or income stream》，2026 年 3 月 31 日更新。

如果基金 100% 处于领取阶段，年度申报是不是就简单了？

收入这一块确实按豁免当期养老金收入（ECPI）处理，但申报义务并没有跟着消失。我们此前写过 ATO 就这个问题的明确答复：100% 处于领取阶段的 SMSF 仍须提交信托收入表，即使年报的收入部分不用填。

我要离开澳洲了，能把养老金拿走吗？

那是另一套规则，叫离澳退休金支取（DASP），对象是持临时签证、已经离境且签证失效的人，跟本文讲的保留年龄与退休释放条件是两条不同的路径。申请方式、表格和时点都不一样，我们单独写过一篇：如何申请您的退休金：在线、纸质与授权他人代办。澳洲永久居民和公民不适用 DASP。

还没设自管养老金，想先搞清楚能不能设？

那是设立端的问题，跟本文的领取端是两回事。ATO 在设立环节先卡三道门槛：受托人资格、受托人结构、以及基金算不算「澳洲基金」。中澳两头跑的人最容易在第三道翻车。详见：自管养老金谁能设、怎么设：ATO 的三道门槛。

本文引用的 ATO 来源

• ATO,《When you can withdraw your super》（释放条件、保留年龄表、退休定义），页面更新于 2026 年 7 月 10 日
• ATO,《Retirement withdrawal – lump sum or income stream》（一次性提取与收入流、领取阶段收益、转移余额上限），页面更新于 2026 年 3 月 31 日
• ATO,《Schedule 12 – Tax table for superannuation lump sums》（预扣税率表、untaxed plan cap），2026 年 6 月 17 日发布，适用于 2026 年 7 月 1 日起的付款
• ATO,《Illegal early access to super》（非法提前提取的成员端与受托人端后果），页面更新于 2025 年 4 月 15 日

本文按上述 ATO 公开规则整理，讲的是法规义务、时点与税务后果。要不要取、取多少、取出来怎么安排，属于个人财务建议，需要持澳洲金融服务牌照（AFSL）的顾问出具，本文不涉及。税务与合规部分，可以找我们。